Что такое алготрейдинг

Алготрейдинг был создан в 1980 годах, именно с этого времени его начали применять в торговле на международных финансовых рынках. Этот вид торговой деятельности не могли использовать в своей работе классические участники рынка, алготрейдинг был доступен только институциональным вкладчикам. У них, как правило, больший опыт работы на рынке, а также знания о трейдинге. Институциональные вкладчики могли быстрее вычислять те или иные рыночные показатели, оперировать инструментами из технического и фундаментального анализов. На сегодняшний день, настроить автоматизированный трейдинг может любой трейдер, который торгует через компьютер или любой другой гаджет (смартфон, планшет, нетбук).
Алготрейдинг представляет собой торговлю на трейдерских алгоритмах. Это тренд торговли, который в последнее время становится все более популярным на финансовых рынках и среди трейдеров с разным опытом по всему миру. Алготрейдинг меняет само отношение к трейдингу и работу с финансовыми рынками.автоматизированные системы торговли имеют множество преимуществ. Это оперативность поиска торговых сигналов, выполнение торговых операций на покупку и продажу выбранных активов. Система может в круглосуточном режиме следить за графиком, высокоточно выполнять все указания и настройки трейдера. Это упрощает процедуру торговли и делает ее более прибыльной. Кроме того, участнику рынка не нужно тратить много времени на процедуру торговли. Часто достаточно только настроить функционал компьютерной программы, где трейдер прописывает особенности своей торговой стратегии, выбирает актив, и оставить включенным компьютер. Далее мы детально рассмотрим, что такое алготрейдинг, и как его успешно применять при работе с финансовыми рынками.

Понятие алгоритмической торговли

Специалисты вывели 2 главных значения понятия алготрейдинга. Рассмотрим эти обозначения детально:

1. Алгоритмическая торговля представляет собой способ для выполнения крупнейшей торговой заявки на рынке через ее разделение на определенное количество небольших отдельных заявок. Чтобы это выполнить, необходимо применить специальные правила. Они включают в себя специализированные алгоритмы для дробления (разделения на части), характеристики образования цены, а также элементы, которые определяют условия выполнения торговых заявок. Автоматический процесс трейдинга, при этом, не обозначает достижение прибыли. Но благодаря этому, снижается цена выполнения крупной торговой заявки и снижаются риски невыполнения данной заявки на торговлю. Данные виды автоматизированной торговли уменьшают влияние больших торговых сделок на финансовые рынки. Вот несколько алгоритмических программ для трейдинга: VWAP, TWAP, Pegged, Target Close, Shortfall, Percentage of Volume, Implementation.
2. На сегодняшний день, довольно часто всплывает следующее понятие алготрейдинга в торговле. Это довольно точный автоматизированный механизм для осуществления торговых сделок (поиск, открытие, закрытие). Он работает на основе точного алгоритма, который устанавливает участник рынка, исходя из своих возможностей и ожиданий от трейдинга. Автоматизированный торговый алгоритм работает через специализированные механические системы торговли МТС, а также автоматизированные системы торговли АТС. В чем их различия? При использовании механизированных торговых систем, участник рынка осуществляет некоторые функции сам, берет под контроль выполнение торговых задач. Автоматизированный алгоритм, как понятно из названия, автоматически осуществляет все задачи, установленные трейдером. Последнему даже не нужно контролировать выполнение, система сама уведомит о выполненных сделках.

Если подытожить понятие алготрейдинга более просто, то это автоматизированные действия, которые выполняют трейдеры при классическом виде трейдинга. Благодаря алгоритмической торговле, существенно уменьшается время, которое трейдер тратит на торговлю, анализирование рынков и торговых активов. Это ускоряет выполнение торговых сделок и минимизирует риски механических ошибок, которые бывают при классическом трейдинге в силу влияния такого понятия как человеческий фактор. Эмоции трейдеров периодически зашкаливают и никто не застрахован от импульсивных действий и сделок на рынке. Также участник рынка может поддаться интуитивных ощущениям, которые в итоге подведут. При автоматической торговле все эти факторы исключаются.
Начало алгоритмической торговли характеризуется моментом формирования автоматической системы торговли на бирже NASDAQ с 1971 года. История помнит также и сложный период в работе автоматизированных систем. К примеру, обвал американского фондового рынка в 1987 году.

Особенности алгоритмического трейдинга

Участники рынка, которые активно используют алгоритмическую автоматизированную торговлю, работают с оценкой движения рыночных котировок в необходимых трейдеру границах, помимо этого они проходят обучение Форекс. Чтобы правильно рассчитать показатели, в работу применяются исторические данные торгового актива трейдера или список специализированных инструментов для улучшения торговли.
Поскольку рынок подвержен изменениям и влияниям со стороны различных факторов, создатели и IT-разработчики автоматизированных программ для трейдинга регулярно обновляют свои программы, учитывая все новые факторы и параметры изменений. Также важно в программах добавлять новые инструменты для торговли, которые появляются. Тогда это делает программу более конкурентоспособной и увеличивает прибыль трейдера. Задача алготрейдинга заключается в определении правильных торговых алгоритмов для осуществления закрытия и открытия сделки в трейдинге.
Проанализируем, какие есть 3 вида подбора правил для торговых роботов, чтобы достичь максимальной результативности:

• Генетический вид подразумевает следующую работу алгоритмов: разработка компьютерных систем.
• Ручная настройка алгоритмической торговли работает с применением научного способа через различные физические и математические модели.
• Автоматический вид. Работа происходит с использованием специализированных приложений, осуществляющих анализ правил функционирования АТС, а также тестирования их на практике.

Крупнейшие инвестиционные организации, которые работают с алготрейдингом, применяют огромное количество инструментов и автоматизированных роботов для улучшения работы программ. В частности, инвестиционные компании Citadel, Virtu, Renaissance Technologies и другие, благодаря этому подходу, могут диверсифицировать алгоритмы трейдинга и снизить риски достичь ошибки и сбоя.

Какие существуют виды торговых алгоритмов

Алгоритм – это точно прописанный список инструкций и правил, которые формируются для того чтобы контролировать точное исполнение торговых задач и достигать максимальной прибыли. Финансовые рынки активно используют в своей работе автоматизированные системы для онлайн-трейдинга. Чтобы сформировать алгоритм, идет анализ цен торговых активов, объемов торговли, состояние рынка, время выполнения торговых сделок.
Торговля на алгоритмах через международный валютный рынок Форекс и фондовый рынок осуществляется с разделением на 4 вида по целям:

• Стратегия на алгоритмах выполнения. Она помогает выполнять точно поставленные трейдером торговые задачи, такие как открытие и закрытие сделок с выбранными торговыми инструментами.
• Стратегия автоматического хеджирования. Она заключается в том, чтобы сгенерировать определенные правила торговли, позволяющие в итоге трейдеру уменьшить возможные риски.
• Статистический вид торговой стратегии. Такая стратегия ищет торговые возможности через статистический анализ временных торговых рядов на исторических данных.
• Стратегия прямого доступа к ликвидности. Благодаря ей, удается достичь высокоскоростного доступа к рыночным условиям, уменьшить расходы на осуществление подключения к терминалам торговли трейдерами при работе с алготрейдингом.

Кроме этих видов, существует еще и алготрейдинг на высоких частотах. Открытие торговых ордеров происходит на высоких частотах. Эта стратегия использования алгоритмического трейдинга подразумевает получение внушительной прибыли, но и несет в себе большие риски.

Как использовать алгоритмическую торговлю на фондовых рынках

Теперь давайте рассмотрим виды выполнения торговли на алгоритмах при работе с фондовыми рынками:

• Вид, основанный на техническом анализе. В работе таких систем применяются индикаторы для определения тенденций, а также рыночная неэффективность. Данный вид торговых стратегий помогает получить прибыль через элементы технического анализа.
• Парная и баскет торговля. Работа осуществляется с применением соотношения нескольких торговых инструментов с большим процентом корреляции (не единица). Если же какой-то из этих инструментов отошел от заданных параметров, с большой вероятностью он возвратится к прежней группе. Прибыль достигается путем слежения за этими показателями.
• Стратегия Market making. Этот вид стратегии помогает поддерживать рыночную ликвидность. Торговля осуществляется с применением нескольких инструментов для оптимизации трейдинга. Кроме того, стратегия основывается на высокоскоростном потоке и в market making учитываются рыночные показатели.
• Стратегия Front running. Работа совершается с применением анализирования объема торговых сделок по выбранным инструментам, а также в определении крупных торговых заявок. Стратегия учитывает, что большие торговые сделки удерживают цену и вызывают возникновение торговых сделок, направленных в другую сторону. Идет учет рыночных колебаний из-за оперативности анализирования рыночной информации для качественного выполнения торговых заявок.
• Стратегия Арбитраж. Подразумевает использование торговых инструментов, у которых корреляция приближена к одному. Чаще всего, у таких инструментов допускаются лишь небольшие отклонения. К примеру, акции на фьючерсы или одинаковый вид акции, которые торгуются на разных торговых платформах. Стратегия следит за ценовыми изменениями, осуществляя арбитражные торговые сделки для уравнивания цены.
• Трейдинг на волатильности. Специалисты отмечают, что данный вид торговли считается самым трудным. Его особенность в приобретении опционов разных видов с учетом того, что волатильность выбранных торговых инструментов будет расти. В данном виде алгоритмической торговли используется работа профессионалов и сложные математические вычисления.

В целом, алгоритмический трейдинг на торговых биржах подразумевает применение автоматического алгоритма, выполнение которого позволяет успешно открыть и закрыть торговую сделку. АТС используется чтобы уменьшить время и силы трейдера на осуществление торговой деятельности, а также для получения наибольшей прибыли. Алгоритмическая торговля успешно используется как на фондовых рынках, так и на рынке Форекс.